Učiniti i don'ts od home kapital zajmovi

Vlasnici kuća koji trebaju gotovinu za plaćanje školarine za školovanje djeteta, na primjer, ili za financiranje velikog prepravljanja, mogu biti u iskušenju da pogledaju svoj dom kao prase. Home kapital zajmovi, koji posuditi protiv kuće ¡s vrijednosti, su jedan od načina da se s novcem. Stručnjaci za hipoteke i refinanciranje poput njih, jer su često pola skuplji od oblika duga kao što su kreditne kartice, a budući da korisnici često koriste imovinu u koju su već uveli značajna sredstva. Početna kapital krediti nisu uvijek najbolja opcija, ipak, i mogu dobiti skupo ako se postupa na pogrešan način.

kredit: Hemera Technologies / PhotoObjects.net / Getty Images

Home kapital krediti su obično capped na 80 posto svog doma vrijednost.

Beth Davies, pisac osobnih financija

Učinite: Istražite uštedu troškova

Kada se iz kuće kapital zajam, morate paziti na skrivene naknade kao što su troškovi zatvaranja. Često možete dobiti nešto višu kamatnu stopu na zajam i ne morate platiti troškove zatvaranja, kaže Barry Habib, glavni strateški direktor za Residential Finance Corp. Ovisno o veličini zajma i priuštivosti isplata, veća je stopa može u konačnici biti bolji posao nego plaćanje troškova zatvaranja. Neke lenders svibanj također nude popuste stopa za prijave za automatsko plaćanje duga ili za druge račune s bankom.

Učinite: Pogledajte količine

Krediti su obično ograničeni na 80 posto vrijednosti vašeg doma, manje na iznos koji se duguje na hipoteku. Na primjer, za dom vrijedan 200.000 dolara koji ima hipoteku za 140.000 dolara, najveći kredit koji bi banka mogla ponuditi bio bi $ 20.000. Imati premalo kapitala, može vas spriječiti u refinanciranju ili otežati priuštiti prodaju. To također može ostaviti prekomjerne zajmoprimce neizvjesno blizu dugovanja više nego što su njihovi domovi vrijedni ako se gospodarstvo okrene na gore ili se njihove financijske okolnosti promijene.

Nemojte: zaboraviti na refinanciranje kao drugu opciju

Kada hipoteka stope su niske, kuće su često bolje od refinancing njihove hipoteka kako bi dobili nižu stopu, poboljšanje njihova novčanog toka u tom procesu, kaže malcolm hollensteiner, direktor maloprodaje kreditiranja prodaje i proizvoda za TD banke. Sredinom svibnja 2013., 30-godišnja hipoteka u prosjeku je iznosila 3,76 posto, nasuprot 6,19 posto za kredit od 30.000 dolara kućnog kapitala. Kompromis: Refinanciranje može produžiti raspored otplate i povećanje vlasničkog udjela. U okruženju u kojem kamatne stope su diže, međutim, kapital krediti postaju više atraktivan jer dopuštaju kuće kako bi njihove niske hipoteka stopa, dok je još uvijek zajmova što im je potrebno.

Nemojte: računati na HELOC

Kreditna linija za dom može biti bolja opcija ako trebate posuditi, kaže Habib. Sredinom svibnja 2013., HELOC s 30.000 USD imao je prosječnu stopu od 5 posto, nasuprot 6,19 posto za kućni kredit istog iznosa, navodi Bankrate.com. HELOC-ovi funkcioniraju kao kreditna kartica, a samo za naplatu zajmoprimaca plaćaju kamatu na povučeni novac koji se ne vraća brzo. U međuvremenu, domaći krediti imaju određen raspored otplate tijekom nekoliko godina. Međutim, HELOC-ovi nisu savršeni - poznato je da ih banke smanjuju ako se ne koriste, a njihove varijabilne stope mogu brzo rasti.

Možda: Zamotajte kredite u refinanciranje

Zajmoprimci koji imaju kredite s višom stopom vlasničkog kapitala mogu ih često zamotati u svoju novu hipoteku kada refinanciraju, kaže Debra Goodrich, izvršna potpredsjednica stambenih kredita u Sterling banci. To može rezultirati većim troškovima zatvaranja, jer je kredit veći, ali će vjerojatno smanjiti ukupne isplate ako je stopa niža.

Razmotrite: odbitke

Interna porezna služba broji kamate koje se plaćaju na zajam za stjecanje vlasničkog udjela u kući kao kvalificirani prema odbitku kamata na hipoteku, ali s nekoliko žica. Samo se dio duga kvalificira, ograničen na manje od 100.000 - 50.000 dolara ako se podnese odvojeno - ili iznos koji je ekvivalentan poštenoj tržišnoj vrijednosti kuće umanjenoj za nepodmireni hipotekarni dug. Osim toga, samo porezni obveznici koji iznose svoje odbitke mogu potraživati ​​ovu naknadu.